今年1月，身陷債務危機的興業(yè)太陽能宣布，擬引入水發(fā)集團子公司水發(fā)能源?！睹咳战?jīng)濟新聞》記者了解到，雙方計劃在10月底前完成交割。水發(fā)能源副總經(jīng)理王棟偉表示，按照水發(fā)集團的要求，水發(fā)能源在2019年下半年的首要工作重點是完成對興業(yè)太陽能的并購。
每經(jīng)記者 歐陽凱 每經(jīng)編輯 魏官紅
在獲批“嫁入”山東國企后，8月26日上午，興業(yè)太陽能（00750，HK）與水發(fā)能源集團聯(lián)合召開股權并購重組工作說明會，向珠海市政府相關部門及銀行債委會匯報了并購重組工作的最新進展?！睹咳战?jīng)濟新聞》記者從說明會上了解到，雙方計劃在10月底前完成交割。
今年1月，身陷債務危機的興業(yè)太陽能宣布，擬引入水發(fā)集團子公司水發(fā)能源。值得注意的是，興業(yè)太陽能2018年虧損高達6.7億元，被問及如何看待收購標的的這一業(yè)績，水發(fā)能源方面回應表示，興業(yè)太陽能2018年的虧損主要是債務違約原因導致公司采取的一些較保守的撥備減值會計處理方式，以及保障公司項目不出現(xiàn)違約風險采取的經(jīng)營策略，興業(yè)太陽能本身的經(jīng)營狀況及盈利能力并未惡化。
重組已不存在實質性障礙
水發(fā)能源副總經(jīng)理王棟偉在說明會上表示，按照水發(fā)集團的要求，水發(fā)能源在2019年下半年的首要工作重點是完成對興業(yè)太陽能的并購。在水發(fā)能源方面，已經(jīng)通過了山東省國資委的批準、國家市場監(jiān)督管理總局關于經(jīng)營者集中的審批。而在興業(yè)太陽能方面，已有超過98.4%的債券持有人同意境外債務重組支持協(xié)議，接下來9月將召開股東大會，表決通過水發(fā)能源成為控股股東等議案。
“目前，兩條路線的工作都在有序開展，我們預計10月可以完成正式交割。所以，現(xiàn)在并購工作已經(jīng)不存在實質性障礙，接下來的工作主要是完成各項手續(xù)流程。”王棟偉表示。
此前在8月9日，興業(yè)太陽能發(fā)布公告稱，其獲呈遞公司清盤的呈請，由德意志銀行股份有限公司香港分行（以下簡稱德銀香港）根據(jù)香港特別行政區(qū)高等法院頒布的公司（清盤及雜項條文）條例（第32章）發(fā)起，呈請事項主要與一項近627萬美元（約逾4927萬港元）債務有關。
興業(yè)太陽能相關人士向《每日經(jīng)濟新聞》記者解釋稱，這實質是雙方對于融資服務條款中費用部分的理解分歧形成的合同糾紛。該人士表示，去年8月，德銀香港承諾幫助公司融資以解決公司的資金問題，但最終并未幫助公司達成融資方案。自公司發(fā)出重組公告后，德銀香港向公司主張支付其服務費627萬美元。公司認為融資項目并未完成，不應該支付其高額服務費。
“德銀香港并非符合資格的債權人，無權對興業(yè)太陽能提出清盤呈請。公司會繼續(xù)與德銀香港溝通，有可能達成庭外和解。即使最終進入法院判決程序，鑒于訴訟金額微乎其微，不會對重組交易事項以及公司的業(yè)務發(fā)展構成任何障礙?！迸d業(yè)太陽能方面表示。
水發(fā)能源方面也在說明會上強調稱，在了解事情的經(jīng)過、咨詢了香港律師的意見后，認為這不是上市公司的債務糾紛，是一起有爭議的服務費用的合同糾紛，不會影響水發(fā)能源對興業(yè)太陽能的價值判斷和并購工作。水發(fā)能源理解并支持興業(yè)太陽能對德銀香港的態(tài)度和行動，最壞的結果是向德銀香港支付其主張的費用，但這不會對收購興業(yè)太陽能構成任何障礙。
強調興業(yè)太陽能目前運營正常
根據(jù)今年6月披露的認購協(xié)議，興業(yè)太陽能同意向水發(fā)集團（香港）控股有限公司（水發(fā)能源子公司）發(fā)行16.87億股認購股份，相當于其已發(fā)行股本的66.92%左右，每股認購價為0.92港元，較其最后交易日收市價折價約7.07%。但目前，興業(yè)太陽能股價已跌破水發(fā)能源的收購價。
對此，王棟偉在說明會上回應稱，收購興業(yè)太陽能是看重興業(yè)太陽能在新能源、綠色建筑和新材料行業(yè)的地位、與水發(fā)業(yè)務的契合度、擁有兩個上市公司平臺等多種因素。今年1月，水發(fā)能源方面聘請了專業(yè)的律師和會計師團隊進行了深入的盡職調查，每股0.92港元的收購價格是在專業(yè)團隊充分評估和其綜合考量的基礎上得出的結論。水發(fā)能源認可興業(yè)太陽能的綜合實力，看好興業(yè)太陽能的發(fā)展前景。
值得一提的是，興業(yè)太陽能在連跌6日、累計下跌41.7%后，今日（8月26日）股價已經(jīng)出現(xiàn)了逆市反彈，截至收盤，股價上漲18.33%，報0.71港元/股。
水發(fā)能源方面表示，在過去幾個月，公司也參與到興業(yè)太陽能與債權人關于重組支持協(xié)議的溝通中，幫助債權人樹立對興業(yè)太陽能債務重組的信心。如有必要，水發(fā)能源方面也會在其它方面提供支持，目的是促成此次并購重組工作順利完成。
去年10月，興業(yè)太陽能發(fā)行的1.6億美元優(yōu)先票據(jù)出現(xiàn)違約，同時觸發(fā)2.6億美元優(yōu)先票據(jù)和9.3億元可轉債的交叉違約，由此爆發(fā)債務危機。從違約事件發(fā)生至今，已有超過10個月的時間。談到當前興業(yè)太陽能的經(jīng)營情況，王棟偉表示，興業(yè)太陽能目前管理團隊穩(wěn)定，所有資產(chǎn)安全，市場開發(fā)能力仍然很強。
“光伏業(yè)務方面，從近期能源局公布的光伏競價上網(wǎng)項目中，興業(yè)太陽能獲得380MW項目，位列全國第九；綠色建筑仍有很多大型重點項目中標；新材料作為獨立的上市公司，生產(chǎn)經(jīng)營沒有受到任何影響?！鄙鲜鋈耸窟M一步解釋稱。
