中國儲能網(wǎng)訊：光伏產(chǎn)業(yè)“內(nèi)卷”已從市場隱憂升級為監(jiān)管重點。繼2024年中央經(jīng)濟工作會議首提“綜合整治‘內(nèi)卷式’競爭”后，2025年會議再次明確“深入整治”。近日市場監(jiān)管總局在合肥對光伏行業(yè)開展價格競爭秩序合規(guī)指導，直指行業(yè)內(nèi)低質(zhì)競爭、同質(zhì)化重復建設等問題已導致企業(yè)盈利普遍困難、市場資源配置扭曲，并形成“劣幣驅(qū)逐良幣”效應。全行業(yè)要充分認識整治光伏行業(yè)“內(nèi)卷式”競爭的重要性。
■■提升轉(zhuǎn)換效率門檻
在這場行業(yè)深度調(diào)整中，單純依靠規(guī)模擴張的傳統(tǒng)模式已難以為繼，曾經(jīng)被一些企業(yè)所忽視的技術創(chuàng)新，正成為破局前行的關鍵力量。
中國國際科技促進會風光火儲分會會長王力軍指出，“規(guī)模領先”是我國光儲產(chǎn)業(yè)取得的巨大成就，奠定了我們在全球的產(chǎn)業(yè)地位和市場影響力。但“規(guī)模領先”并不完全等同于“技術領先”和“產(chǎn)業(yè)鏈強健”。“我們必須清醒地認識到，‘核心技術自主可控’是‘規(guī)模領先’能夠持續(xù)、健康、有價值的基礎和保障，是產(chǎn)業(yè)國際競爭力的核心所在?！?
上海交通大學太陽能研究所所長沈文忠認為，電池技術創(chuàng)新正沿著差異化、融合化的路徑演進，主要圍繞異質(zhì)結(jié)、BC和TOPcon這三條路線展開。要通過技術創(chuàng)新跨越產(chǎn)能階段性過剩的挑戰(zhàn)，推動光伏產(chǎn)業(yè)邁向高質(zhì)量、可持續(xù)的發(fā)展新階段。
《光伏制造行業(yè)規(guī)范條件（2024年本）》已將組件效率準入標準提升至23.1%，國家也鼓勵在大型新能源基地項目中推廣應用效率不低于23.8%的高效組件。
為此，有業(yè)內(nèi)人士提出，破解光伏行業(yè)發(fā)展困局的關鍵在于提高技術效率門檻，通過精準政策引導實現(xiàn)“扶優(yōu)扶強”。針對產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)，采取差異化引導策略：上游硅料、硅片等技術已相對成熟，應著力優(yōu)化存量；而電池環(huán)節(jié)仍處于快速技術迭代期，必須堅持以效率提升為核心方向。若在電池環(huán)節(jié)率先建立以技術標準為核心的調(diào)控機制，淘汰低質(zhì)低效產(chǎn)能，將為先進產(chǎn)能騰出市場空間，從而有效破除行業(yè)“內(nèi)卷”。
一位不愿具名的光伏企業(yè)高管坦言，目前行業(yè)普遍降低開工率，更多是被動應對供需失衡的權宜之計，并非真正意義上的出清?！叭绻煌ㄟ^技術進步實現(xiàn)優(yōu)勝劣汰，單靠協(xié)同減產(chǎn)，既無法根治內(nèi)卷，也難以形成長期穩(wěn)定的市場秩序。”
■■全產(chǎn)業(yè)鏈需協(xié)同重構(gòu)
上述高管直言，除了以技術創(chuàng)新突破發(fā)展瓶頸，光伏行業(yè)還需直面產(chǎn)能失衡的結(jié)構(gòu)性矛盾。尤其是硅料、硅片等上游環(huán)節(jié)“不是缺市場，而是產(chǎn)能遠超真實需求”。當新增裝機增速放緩，過剩產(chǎn)能只能通過壓價出清，最終將競爭壓力層層傳導至全產(chǎn)業(yè)鏈。
從目前已經(jīng)發(fā)布的機構(gòu)預期來看，裝機增速放緩已成行業(yè)共識，產(chǎn)能擴張慣性尚未完全消退。中信建投證券預計，2026年我國光伏新增裝機增速在不同情景下分別為-29%、-14%和0%；東吳證券預計，今年國內(nèi)新增裝機規(guī)模約為215吉瓦，較上一年明顯回落；國金證券則測算，2026年國內(nèi)新增裝機規(guī)模中性情景下將同比下降約兩成。
在此背景下，單一企業(yè)的自我收縮難以改變整體格局，推進全產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同重構(gòu)成為必然選擇。天合光能董事長高紀凡指出，光伏行業(yè)應推動從過度競爭向協(xié)同發(fā)展、良性競爭轉(zhuǎn)變。產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)（硅料、硅片、電池、組件）須堅持以市場需求定產(chǎn)能，避免盲目擴張和過度生產(chǎn)。要加快推動硅片、組件等環(huán)節(jié)的橫向協(xié)同。此外，必須加強產(chǎn)業(yè)鏈縱向協(xié)同，使硅料、硅片、電池、組件乃至輔材等全鏈條實現(xiàn)可持續(xù)盈利，行業(yè)治理與反內(nèi)卷工作才能算真正達成目標。
“橫向協(xié)同層面，需打破硅料、硅片、電池、組件各環(huán)節(jié)的孤立發(fā)展格局，建立以市場需求為導向的產(chǎn)能調(diào)控機制，推動各環(huán)節(jié)精準匹配產(chǎn)出規(guī)模，從源頭緩解產(chǎn)能過剩壓力?！鄙鲜龉夥髽I(yè)高管認為，縱向協(xié)同則聚焦全產(chǎn)業(yè)鏈的盈利平衡，通過建立合理的利益分配機制，避免單一環(huán)節(jié)暴利而上下游陷入虧損的極端局面，保障產(chǎn)業(yè)鏈各主體的可持續(xù)運營能力。“如果每個環(huán)節(jié)都只盯著自身出貨量和市占率，而忽視產(chǎn)業(yè)鏈整體承受能力，內(nèi)卷就不可能真正結(jié)束?！?
■■加強財務風險控制
從現(xiàn)實情況看，無論是以技術創(chuàng)新突圍，還是由龍頭企業(yè)牽頭推進產(chǎn)能整合，本質(zhì)上仍屬于市場自發(fā)調(diào)節(jié)。但在高度同質(zhì)化、資本密集的光伏產(chǎn)業(yè)，僅依靠企業(yè)自律和市場博弈，難以從根本上破解長期存在的結(jié)構(gòu)性矛盾。一方面，技術迭代若缺乏明確標準，可能迅速演變?yōu)樾乱惠喭|(zhì)化競爭；另一方面，產(chǎn)能整合受制于資產(chǎn)規(guī)模、債務結(jié)構(gòu)和地方利益，推進難度不容低估。
在此背景下，業(yè)內(nèi)人士認為，在推動光伏產(chǎn)業(yè)行穩(wěn)致遠的過程中，亟須通過科學適度的宏觀引導與規(guī)范，為行業(yè)發(fā)展明確方向、設定標尺。加快建立清晰、穩(wěn)定、可預期的規(guī)制體系已成為當前關鍵任務。
“可考慮圍繞光伏組件光電轉(zhuǎn)換效率等關鍵參數(shù)，建立動態(tài)調(diào)整的基準指標。對達到或超過標準的企業(yè)，納入鼓勵性名單，在金融支持、項目準入等方面給予政策傾斜?！鄙鲜龈吖鼙硎?，“在產(chǎn)能調(diào)控方面，還可借鑒其他行業(yè)管理經(jīng)驗。光伏行業(yè)資金密集、投資周期長的特點，與房地產(chǎn)行業(yè)具有一定相似性。設置重點財務指標邊界，可以抑制部分領域盲目擴張和債務風險積累。例如，可考慮將企業(yè)資產(chǎn)負債率作為監(jiān)測指標之一，引導企業(yè)控制負債水平、保持財務穩(wěn)健。”
目前，部分企業(yè)因持續(xù)擴產(chǎn)已致負債率攀升，截至2025年第三季度，多家企業(yè)資產(chǎn)負債率超70%，少數(shù)甚至逼近80%。此外，現(xiàn)金短債比亦是衡量企業(yè)短期償債能力的關鍵指標，體現(xiàn)企業(yè)貨幣資金對短期有息債務的覆蓋程度。從近期公布的數(shù)據(jù)來看，主要企業(yè)中絕大多數(shù)該比值處于安全線以上。
當前，我國光伏產(chǎn)業(yè)正站在從規(guī)模擴張邁向高質(zhì)量發(fā)展的關鍵節(jié)點。只有通過技術標準、產(chǎn)能約束和經(jīng)營規(guī)范的協(xié)同發(fā)力，才能將競爭焦點從價格比拼引向價值創(chuàng)造，真正為行業(yè)走出“內(nèi)卷”，實現(xiàn)長期健康發(fā)展夯實基礎。
